Luna mai a fost una relativ liniștită, iar fluctuațiile mari de preț nu prea au existat.
Am continuat să investesc tranșa obișnuită de bani pentru că ăsta este, pe termen lung, cel mai bun lucru pe care îl poate face un investitor obișnuit.
Am încercat să îmi consolidez unele poziții și nu am mai inițiat atâtea poziții noi ca în lunile trecute.
Totodată, achiziționez treptat și nu mă grăbesc deoarece apar noi informații de la o zi la alta: despre virus, despre situația magazinelor, despre situațiile financiare etc.
Fără să o mai lungim, iată în ce am investit până acum în luna mai:
1) Am achiziționat 2 acțiuni General Dynamics (GD) la un preț foarte bun: aproximativ 138$. Cu un istoric de 28 de ani de creștere a dividendului și cu o activitate în domeniul apărării, această companie a fost de ceva vreme pe lista mea. În martie au anunțat o creștere a dividendului de aproximativ 8%, un semn că managementul companiei are încredere în viitorul acesteia.
2) Următoarea achiziție este Aflac (AFL). Această companie oferă asigurări de sănătate și de viață și este prezentă, în mod preponderent, pe piața japoneză și americană. Japonia are o populație foarte îmbătrânită, iar asigurările oferite de Aflac au o mare piață și o grămadă de clienți acolo. Și-au crescut dividendul în ultimii 38 de ani (ultima creștere având loc acum 3 luni - 3.7%) și au un preț foarte bun în această perioadă: aproximativ 34-35$. Au un cash flow foarte bun și relativ puține datorii, așadar o văd drept o investiție excelentă în aceste vremuri. Probabil voi mai cumpăra câteva acțiuni pe viitor.
3) Am cumpărat și o acțiune Genuine Parts (GPC). De piese de schimb pentru automobile vom avea nevoie întotdeauna, iar în această perioadă probabil mulți se gândesc să mai "stoarcă" câțiva ani din automobilul lor decât să cumpere unul nou. Magazinele lor au cam fost închise din cauza coronavirusului, dar lucrurile încep să se schimbe. Sunt prezenți pe cele mai importante piețe din lume: Nordul Americii, UK, Franța, Germania, Australia, Noua Zeelandă, Polonia etc. și și-au crescut dividendul în ultimii 64 de ani (ultima creștere având loc acum 3 luni - 3.6%). Managerii companiei au avut întotdeauna grijă de finanțele acesteia, iar nivelul datoriei este unul mic - un lucru căruia îi dau o foarte mare importanță în această perioadă.
GPC a fost una dintre primele companii pe care am cumpărat-o și pe care am plătit aproximativ 100$. Să o prind la o reducere de 25-30% în această perioadă este un lucru fantastic.
4) Am mai cumpărat și o acțiune Coca Cola (KO). Aceasta a fost o achiziție mai mult defensivă deoarece nu mă aștept la creșteri spectaculoase de dividend pentru KO în următoarea perioadă. Dar dividendul este unul sigur și am mare încredere în companie (este și una din companiile preferate ale lui Warren Buffett).
5) Am cumpărat și o acțiune Realty Income (O). Cifrele pentru acest REIT au fost fabuloase și au reușit să colecteze peste 85% din chiria pe aprilie (în condițiile în care un procent de 60-70% în această perioadă este considerat bun), iar acest lucru arată calitatea chiriașilor și îmi dă o încredere sporită pentru viitor. Prețul este unul bun: aproximativ 52$. Este destul de greu să prinzi această companie la acest preț așa că probabil voi mai cumpăra câteva acțiuni în următoarea perioadă, dar o voi face treptat.
6) Următoarea achiziție a fost PPL Corporation (PPL). Am cumpărat 2 acțiuni într-o companie defensivă din sectorul Utilităților. Cu un istoric de 20 de ani de creștere a dividendului și activând într-un sector de care toată lumea are nevoie, am considerat că PPL este o achiziție bună la acest preț (aproximativ 25-26$).
7) Am cumpărat și o acțiune Sysco (SYY). Recent intrată în clubul companiilor ce și-au mărit dividendul în ultimii 50 de ani, Sysco se află la un preț bun și de mâncare vom avea nevoie întotdeauna, indiferent de condițiile economice sau sociale.
8) O achiziție pe care voiam să o fac de câteva luni bune a fost AT&T (T). Mulți îi cântă prohodul și nu sunt de acord cu nivelul foarte mare al datoriei, dar AT&T este un gigant media ce și-a crescut dividendul în ultimii 36 de ani. Este adevărat că nu voi avea parte de creșteri spectaculoase ale dividendului, dar randamentul actual de peste 6% este prea bun pentru a fi ignorat. Am încredere în managementul companiei și am nevoie și de genul acesta de companii în portofoliu care au un randament mare acum, dar își cresc dividendul cu un procent mai mic de 1-2-3%. Am cumpărat 4 acțiuni la un preț sub 30$, un preț excelent, după părerea mea.
9) Penultima achiziție este o companie nouă: Carlisle (CSL). Au o gamă foarte variată de produse și oferă soluții specializate în domeniul construcțiilor, comunicațiilor, auto etc. Operează practic pe toate piețele: SUA, Canada, Mexic, Europa, Asia, Orientul Mijlociu și Africa. Și-au crescut dividendul în ultimii 43 de ani, iar ultima creștere a avut loc în august 2019 când dividendul a fost crescut cu 25%! Au un payout ratio foarte mic, în jur de 30%, iar la ultima raportare au anunțat că intenționează să își crească dividendul pentru al 44-lea an consecutiv. Nu este atât de ieftină momentan, fiind cumva la limită, dar am considerat că prețul este unul corect și am luat o acțiune la aproximativ 115$.
10) Ultima achiziție este tot o companie nouă: Parker-Hannifin (PH). Aceștia activează în sectorul industrial și comercializează tot felul de produse pentru sectorul aeronautic (partea comercială, dar și militară), filtre, produse pentru diagnosticarea, monitorizarea și îndepărtarea particulelor ce contaminează apa, aer, carburant și alte gaze și lichide, tot felul de părți de schimb pentru aparate de aer condiționat, aparate de refrigerare, sectorul agricol etc. Și-au crescut dividendul în ultimii 63 de ani și au un payout ratio relativ mic, de aproximativ 35-40%. Randamentul nu este foarte mare, dar procentul de creștere al dividendului în ultimii 5 ani a fost de aproximativ 10%.
Prețul a fost unul corect (aprox. 155$) și am considerat că o acțiune s-ar potrivi de minune portofoliului meu.
Mai am aproximativ 140$ în cont, dar mai aștept câteva zile înainte de a face noi achiziții.
Totodată, în această perioadă am avut 2 tăieri de dividende la niște companii la care nu prea mă așteptam să o facă: TJX și ROST.
ROST abia intrase în clubul celor ce plătesc dividende în creștere de cel puțin 25 de ani, iar situația financiară nu arată rău deloc, dar managerii au considerat că trebuie să suspende dividendul.
Aceștia nu aveau o prezență însemnată în online și se pare că acest lucru a cântărit foarte greu în ultimele luni când aproape toate magazinele fizice au fost închise, iar vânzările au fost extrem de mici.
Cam atât pentru această rundă de cumpărături din mai.
Mulți așteaptă un punct de intrare mai bun, dar piața este haotică și nu știi niciodată în ce direcție o va lua.
Investesc constant și ignor tot zgomotul inutil, iar în această perioadă încerc să mă concentrez asupra companiilor cu un nivel mic al datoriilor și cu un model de business ce poate să facă față acestei pandemii.
Mă găsiți și pe YOUTUBE
Notă: Nu sunt/pretind a fi planificator sau consultant financiar! Sunt banii dvs. și e treaba dvs. ce faceți cu ei și cum îi cheltuiți!
